Preferential Rights Issue /
Företrädesemission 2022
Alzinova carries out a preferential rights issue of approx. SEK 42.5 million.
Further down you will find links to relevant documents, press releases and other information.
The Rights Issue was approved by the Annual General Meeting, held on 18 May 2022.
Alzinova’s goal is to complete the clinical Phase 1b study on Alzheimer’s patients with the therapeutic vaccine ALZ-101 during the period 2022-2023. The company also plans to conduct a follow-up study to the Phase 1b study, which is expected to start in early 2023. This long-term follow-up will, among other things, provide additional information on the long-term safety and tolerability of ALZ-101.
In parallel with the Phase 1b study, Alzinova is preparing and optimizing the conditions for the start of a clinical Phase 2 study of ALZ-101. Alzinova’s goal is to carry out preclinical efficacy and toxicology studies during the period 2022-2024, as well as to develop and scale up the production of the monoclonal antibody ALZ-201. The goal is to be ready prior to the start of a clinical Phase 1b study in Alzheimer’s patients.
The issue proceeds from the rights issue shall primarily be used for:
- Completion of the Phase 1b study for ALZ-101
- Production of substance and technical material of ALZ-101 prior to Phase 2
- Strategic marketing, legal processes, patents and operations
- Long-term follow-up study of the Phase 1b study for ALZ-101
- The establishment of a manufacturing process for ALZ-201
- Preclinical efficiency studies for ALZ-101
The issue proceeds from the exercise of the warrants shall primarily be used for production of technical material and clinical trial material for the Phase 1b study of ALZ-201.
Summarizing terms of the rights issue:
- Subscription period: May 30, 2022 – June 13, 2022.
- Trade in unit rights: May 30, 2022 – June 8, 2022.
- Subscription with preferential rights: For each share owned on the record date the holder will receive one (1) unit right. Four (4) unit rights entail a right to subscribe for one (1) unit. One (1) unit consists of five (5) shares and four (4) Warrants.
- Subscription price: SEK 10.50 per unit, corresponding to SEK 2.10 per share. The warrants are offered free of charge.
- Issue proceeds: In the event of full subscription in the rights issue, the company will receive approximately SEK 42.5 million before issue costs and in the event of full exercise of all warrants, the company will receive an additional maximum of approximately SEK 51.1 million before issue costs.
- Subscription commitments and underwriting commitments: The rights issue is covered to approximately 80 percent through subscription commitments and underwriting commitments.
Important documentation
- Prospectus, 24 May 2022 (Swedish)
- Read the “teaser”/short folder (Swedish)
- Application form / Anmälningssedel uniträtter (Swedish)
- Subscribe through Avanza Bank
- Subscribe through Nordnet Bank
- Letter to shareholders / Brev till aktieägare (Swedish)
- Terms of warrants serie TO3 / Villkor teckningsoptioner serie TO3 (Swedish)
Press releases
- Press release 15 June, 2022, outcome of rights issue / utfall av företrädesemission
– Swedish
– English - Press release 30 May, 2022, start of subscription period / teckningsperioden inleds
– Swedish
– English - Press release 24 May, 2022, Alzinova publishes prospectus:
– Swedish
– English - Press release 18 May. 2022, bulleting from AGM:
– Swedish
– English - Press release 19 April. 2022, BoD resolves on rights issue:
– Swedish
– English
Links
- Link to financial advisor Mangold Fondkommission AB, read more about rights issue
- Mangold Insight’s interview with CEO / VD Kristina Torfgård
- Interim report Q1, 2022:
– Swedish
– English - Annual report 2021:
– Swedish
– English
NYEMISSION 2022
VIKTIG INFORMATION
Informationen på denna del av Alzinova AB:s (publ) (”Bolaget”) webbplats är inte avsedd för, och får inte, direkt eller indirekt, helt eller delvis, åtkommas av eller distribueras eller spridas till personer som bor eller befinner sig i USA (innefattande dess territorier och besittningar, varje stat i USA samt District of Columbia) (”USA”), Australien, Hongkong, Japan, Kanada, Nya Zeeland, Schweiz, Singapore eller Sydafrika, eller någon annan jurisdiktion där sådan åtgärd kan utgöra brott mot lokala värdepapperslagar eller bestämmelser, och utgör inte ett erbjudande att sälja, eller en anfordran om att lämna ett erbjudande att köpa eller förvärva, aktier eller andra värdepapper i Bolaget i USA, eller någon annan jurisdiktion där sådan åtgärd kan utgöra brott mot lokala värdepapperslagar eller bestämmelser i sådan jurisdiktion.
Inga teckningsrätter, betalda tecknade aktier eller aktier utgivna av Bolaget (”Värdepapper”) har registrerats eller kommer att registreras enligt United States Securities Act från 1933 (”Securities Act”) eller värdepapperslagstiftningen i någon delstat eller annan jurisdiktion i USA och inga Värdepapper får erbjudas, tecknas, utnyttjas, pantsättas, säljas, återförsäljas, levereras eller överföras, direkt eller indirekt, i eller till USA, förutom enligt ett tillämpligt undantag från registreringskraven i Securities Act och i enlighet med värdepapperslagstiftningen i relevant delstat eller annan jurisdiktion i USA. Värdepapperna har varken godkänts eller underkänts av amerikanska Securities and Exchange Commission (SEC), någon delstatlig värdepappersmyndighet eller annan myndighet i USA. Inte heller har någon sådan myndighet bedömt eller uttalat sig om erbjudandet respektive riktigheten och tillförlitligheten av prospektet. Att påstå motsatsen är en brottslig handling i USA.
Inom det europeiska ekonomiska samarbetsområdet (”EES”) lämnas inget erbjudande till allmänheten av Värdepapper i andra länder än Sverige. I andra medlemsländer i den Europeiska Unionen (”EU”) kan ett sådant erbjudande endast lämnas i enlighet med undantag i Prospektförordningen (EU) 2017/1129 (”Prospektförordningen”). I andra länder i EES som har implementerat Prospektförordningen i nationell lagstiftning kan ett sådant erbjudande endast lämnas i enlighet med undantag i Prospektförordningen samt i enlighet med varje relevant implementeringsåtgärd. I övriga länder i EES som inte har implementerat Prospektförordningen i nationell lagstiftning kan ett sådant erbjudande endast lämnas i enlighet med tillämpligt undantag i den nationella lagstiftningen.
Åtkomst till informationen och dokumenten på följande webbplats kan vara olaglig i vissa jurisdiktioner, och endast vissa kategorier av personer kan tillåtas åtkomst till sådan information och sådana dokument. Samtliga personer bosatta utanför Sverige som önskar åtkomst till dokumenten på denna webbplats måste först försäkra sig om att de inte är föremål för lokala lagar eller bestämmelser som förbjuder eller inskränker deras rätt till åtkomst av denna webbplats, eller om deras förvärv av värdepapper kräver registrering eller godkännande. Sådan registrering eller sådant godkännande har inte inhämtats utanför Sverige. Bolaget tar inget ansvar för någon persons brott mot tillämpliga lagar och bestämmelser.
Genom att ta del av informationen på denna del av hemsidan intygar jag därför att:
- Jag är bosatt och befinner mig utanför Australien, Hongkong, Japan, Kanada, Nya Zeeland, Schweiz, Singapore, Sydafrika, Nya Zeeland och USA;
- Jag är bosatt och befinner mig (a) i Sverige eller (b) utanför Sverige och varje jurisdiktion som omnämns under punkten (1) ovan och, under sådana omständigheter, är jag behörig att ta del av informationen och dokumenten på denna webbplats utan begränsning enligt lag och utan att ytterligare åtgärder behöver vidtas av Bolaget; och
- Jag har läst, förstått och samtycker till att följa samtliga restriktioner som framgår ovan.